Новости "Инвест-капитал"

В качестве примера расскажем о случае, произошедшем с компанией ООО "МК-137" (г. Москва), потенциально подпадающей под процедуру санации.

Всем доброе утро!

Это Алексей Артамонов, эксперт по процедурам банкротства Центра Санации Бизнеса (ЦСБ).

Этим материалом мы начинаем серию публикаций, в которых будем рассказывать Вам о наиболее интересных с практической точки зрения для большого круга предпринимателей типичных процедурах банкротства, ошибках, совершенных кредиторами и должниками, а также будем делиться основными идеями о том, как избежать негативных сторон банкротства и перейти в более безопасные варианты санации бизнеса.

В работе Центра Санации Бизнеса (ЦСБ) мы часто сталкиваемся с тем, что предприниматель в попытке вернуть свои деньги от контрагентов приходит к идее банкротства недобросовестных экс-партнёров.

При этом предприниматель уходит в длительное судебное разбирательство (средний срок процедур банкротства составляет 1353 дня) с немалыми расходами на юристов, а также с дополнительной оплатой стоимости самой процедуры банкротства, с итоговым нулевым результатом (средняя возвратность средств в процедурах банкротства составляет 4-7%).

Подход ЦСБ заключается в том, что и кредитор, и должник должны вести себя ответственно, выбирая целесообразный вариант взыскания, понимая последствия и реальный экономический эффект от своих действий.

В помощь кредиторам нами была разработана методика анализа предбанкротных предприятий, которая в 2024 году станет основой информационно-аналитической онлайн-площадки (маркетплейса) по процедурам санации юридических лиц.

В качестве примера расскажем о случае, произошедшем с компанией ООО "МК-137" (г. Москва), потенциально подпадающей под процедуру санации.

Компания, несмотря на московскую регистрацию, ведёт основную деятельность в Иркутской, Читинской, Новосибирской областях, Республике Бурятия. Образована в 2004 году на основе Механизированной колонны № 137, которая входила в состав знаменитого ордена Трудового Красного Знамени ОАО «Запбамстроймеханизация» и строила важнейшие объекты нашей страны (автодороги и железнодорожные пути к богатейшим месторождениям полезных ископаемых в Восточной Сибири и на Дальнем Востоке).

К сожалению, имея такую прекрасную историю, деятельность компании практически прекратилась в 2021 году, выручка в 2021 и 2022 годах составила всего лишь 13 и 12,8 млн. руб. соответственно и складывалась в основном из аренды основных средств (нежилых помещений в городе Северобайкальск, республика Бурятия), а численность персонала сократилась до 13 человек.

28.02.2024 ИФНС России № 8 по г. Москве направила в арбитражный суд заявление уполномоченного органа о признании должника (ООО "МК-137") банкротом. Основанием для заявления стала непогашенная задолженность в размере до 5 млн. руб.

Несмотря на существенную стоимость активов (213 млн. руб.), предприятие в предстоящей процедуре банкротства столкнётся с низкой ликвидностью оборотных средств (нулевая реальная стоимость дебиторской задолженности и запасов) и с тем, что кредиторы (с совокупным размером требований 158 млн. руб.) смогут претендовать лишь на стоимость основных средств (39 млн. руб. балансовой и неизвестной рыночной стоимости, что в суммарном итоге может оказаться существенно ниже, чем ожидалось).

Таким образом, кредиторы, скорее всего, смогут претендовать лишь на 18% от их долга с оценкой срока возврата денежных средств через 2-3 года через процедуру наблюдения и конкурсного производства (а с учетом расходов на саму процедуру банкротства реальное погашение требований кредиторов может упасть и до 10%).

Последствием введения процедуры банкротства ООО «МК-137» станет конкурсное производство, при этом негативным фактом для должника станет исследование арбитражным управляющим следующих особенностей финансово-хозяйственной деятельности:

  • причин резко убыточной деятельности в 2023 году, когда из-за нетипичных расходов должника убыток составил 48 млн. руб.;

  • причин выбытия основных средств в 2023 году на сумму свыше 36 млн. руб.;

  • причин возникновения и неизменности в последние годы запасов и дебиторской задолженности должника на сумму от 160 млн. руб.;

  • исследование природы кредиторской задолженности (займы и коммерческая задолженность) на сумму от 150 млн. руб.

Исследование вышеуказанных моментов арбитражным управляющим может привести к негативной оценке деятельности должника:

  • выявление признаков преднамеренного банкротства ООО «МК-137»;

  • привлечение к субсидиарной ответственности руководителей и учредителей на сумму непогашенных требований кредиторов (оценка непогашенных требований свыше 120 млн. руб.);

  • как итог – взыскание задолженности за счет имущества руководителей и учредителей.

Рекомендации должникам в подобных случаях:

  • найти денежные средства для погашения задолженности перед ФНС (возможно, под залог основных средств);

  • обратиться в региональное управление или отдел урегулирования налоговой задолженности за предоставлением отсрочки или рассрочки, заключением мирового соглашения, отложением мер взыскания;

  • обратиться в Межрегиональную инспекцию Федеральной налоговой службы по управлению долгом для реструктуризации задолженности: получить свой оптимальный вариант реструктуризации можно по телефонам +7 (499) 673-90-04, а также лично в МИ ФНС России по управлению долгом (г. Москва, пер. Орликов, д. 3, стр. 1, 5 этаж).

Указанные действия помогут предотвратить угрозу банкротства в краткосрочном периоде, но не решат основную задачу санации – создать жизнеспособный самостоятельный бизнес.

Предложение по санации:

  • создать отдельное юридическое лицо, дочернюю компанию ООО «МК-137», с внесением в уставный капитал основных средств (недвижимости) ООО «МК-137» и с прозрачной деятельностью по сдаче в аренду имущества;

  • утвердить с кредиторами план реструктуризации задолженности ООО «МК-137» с её погашением из доходов (дивидендов) от деятельности дочерней организации;

  • планом санации может быть утверждена реализация доли в дочерней организации либо обмен её на долю требований кредиторов;

  • планом санации может быть предусмотрено частичное прощение задолженности.

Выгода кредиторов – более полное погашение (до 100%) кредиторской задолженности по сравнению с процедурой конкурсного производства.
Новости